---
title: 三段式退休框架
category: 退休规划
tags: [退休规划, 职业规划, 财务独立]
source: "[[raw_material/国内外理财对比调研]]"
updated: 2026-04-16
status: stable
---

## 定义
三段式退休框架是一种渐进式退休路径：大公司积累资本→自由职业过渡→完全退休，兼顾财务安全与生活质量。

## 核心要点
- **阶段一（大公司）**：最大化 401K/RSU/ESPP，积累被动收入来源
- **阶段二（自由职业，59.5岁前后）**：退休账户可无罚款提取，降低工作强度，收入覆盖生活支出
- **阶段三（完全退休）**：依靠投资组合收益 + 社保（67岁）生活
- 关键指标：4% 提取规则（资产×4%能覆盖年支出即达到财务独立）
- 中美双边资产需纳入规划（中国社保/资产的提取时机）

## 与其他概念的关系
- [[401K]]：阶段一核心积累工具
- [[Roth-IRA]]：阶段二税务灵活性的重要来源
- [[年金]]：阶段三可考虑作为"保底收入"补充

## 参考来源
- [[raw_material/国内外理财对比调研]]
